Negociação de opções e desempenho do investidor individual Publicação Este artigo examina o impacto da negociação de opções sobre o desempenho do investidor individual. Os resultados mostram que a maioria dos investidores incorrem em perdas substanciais em seus investimentos em opções, que são muito maiores do que as perdas de negociação de ações. Atribuímos o impacto negativo da negociação de opções sobre o desempenho do investidor a um timing de mercado ruim que resulta da reação exagerada a retornos do mercado de ações anteriores. Os altos custos de negociação contribuem ainda mais para o fraco retorno dos investimentos em opções. O jogo eo entretenimento parecem ser as motivações as mais importantes para negociar opções quando os motrizes do hedging jogarem somente um papel menor. Nós também fornecemos fortes evidências de persistência de desempenho entre operadores de opção. Opção de negociação e desempenho do investidor individual Rob Bauer. Mathijs Cosemans e Piet Eichholtz Resumo: Este artigo examina o impacto da negociação de opções sobre o desempenho individual dos investidores. Os resultados mostram que a maioria dos investidores incorrem em perdas substanciais em seus investimentos em opções, que são muito maiores do que as perdas de negociação de ações. Atribuímos o impacto negativo da negociação de opções sobre o desempenho do investidor a um timing de mercado ruim que resulta da reação exagerada a retornos do mercado de ações anteriores. Os altos custos de negociação contribuem ainda mais para o fraco retorno dos investimentos em opções. O jogo eo entretenimento parecem ser as motivações as mais importantes para negociar opções quando os motrizes do hedging jogarem somente um papel menor. Também fornecemos fortes evidências de persistência no desempenho entre os operadores de opções. Trabalhos relacionados: Este item pode estar disponível em outra parte do EconPapers: Pesquise itens com o mesmo título. Exportar referência: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTMLText Jornal de Banking Finance é atualmente editada por Ike Mathur Mais artigos em Journal of Banking Finance de Elsevier Series dados mantidos por Dana Niculescu (). Este site faz parte do RePEc e todos os dados aqui apresentados fazem parte do conjunto de dados RePEc. Seu trabalho está faltando no RePEc Aqui está como contribuir. Perguntas ou problemas Verifique as perguntas frequentes do EconPapers ou envie um e-mail para. Option Bot - Os Mundos 1 Guia de Indicadores de Opções Binárias Se você estiver procurando opções de negociação e desempenho do investidor individual Hoje é sua sorte, Temos o prazer de apresentar a opção Bot - The Worlds 1 Binary Options Indicator Há poucas pessoas à pesquisar encontrou a informação sobre Option Bot - The Worlds 1 Binary Options Indicator. Então, quando você encontrá-lo. Clique para ver todas as informações. Livre. Leia Mais Detalhe Clique Aqui. 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O jogo eo entretenimento parecem ser as motivações as mais importantes para negociar opções quando os motrizes do hedging jogarem somente um papel menor. Também fornecemos fortes evidências de persistência no desempenho entre os operadores de opções. Classificação JEL Negociação de opções Desempenho dos investidores individuais Sentimento dos investidores Persistência no desempenho Internet corretora Um rascunho anterior deste artigo foi intitulado "Desempenho e Persistência dos Investidores Individuais: Agentes Racionais ou Tulip Maniacsrdquo. Agradecemos à empresa de corretagem da Internet que forneceu a maior parte dos dados para este estudo e à Euronext Amsterdam para fornecer dados sobre opções de índices AEX. Também agradecemos a um árbitro anônimo, Anders Anderson, Siri Aramonte (EFA discussão), Andriy Bodnaruk, David Dubofsky (discussão FMA), Rik Frehen, Markus Glaser, Daniel Hoechle, Philipp Schmitz, Paul Sengmueller, Andrei Simonov, Martin Weber, E os participantes do seminário na Escola de Economia de Estocolmo, na Universidade de Sankt Gallen, na Universidade de Maastricht, na Universidade de Mannheim, no Dia da Pensão Netspar na Universidade de Tilburg, no workshop Rotman ICPM em Maastricht, nas reuniões FMA de 2008 em Dallas, Reuniões de associação em Liubliana, o Dia de Financiamento da Universidade Erasmus de 2007 em Roterdão, as reuniões de EFMA de 2007 em Viena e o seminário de doutoramento FMA Europa de 2007 em Barcelona para comentários e sugestões úteis. Agradecemos a Sandra Sizer pela ajuda editorial. Autor correspondente. Tel. 31 43 388 3838 fax: 31 43 388 4875. Copyright copy 2008 Elsevier B. V. Todos os direitos reservados.
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